十年期国债利率(十年期国债利率2023)

十年期国债利率为3.6%，10年期国债利率为3.9%，两者之间的利差为0.2%。这意味着，如果投资者持有10年期国债，每年可以获得约2.5%息收益。而如果投资者持有10年期国开债，每年可以获得约3.8%的利息收益。由此可见，在同等条件下，国债更具优势。

一：十年期国债利率实时查询

可以在中国国债信息网进行查询。

1、在百度搜索中国国债信息网，打开网页

2、点击右方收益率曲线

3、在上方筛选曲线条件即可

扩展资料：

国债收益率是指国债投资每年所获得的收益占资本金的比率，它是投资者进行国债投资的重要依据。

国债收益率与国债利率不同。利率仅指国债年利息收入与国债面值的比率，但国债收益不仅仅指利息收入，它还包括国债买卖的盈亏和国债利息再投入所得到的收益。因此国债收益率是全面衡量国债投资回报大小的指标。

参考资料：中国债券信息网   中央结算公司
可以在中国国债信息网进行查询。

　　国债利率的确定主要考虑以下因素：
　　1、金融市场利率水平。国债利率必须依据金融市场上各种证券的平均利率水平而定。证券利率水平提高，国债利率也应提高，否则国债发行会遇到困难；金融市场平均利率下降时，国债利率水平也应下调，否则 *** 会蒙受损失。
　　2、银行储蓄利率。一般说来，公债利率以银行利率为基准，一般要略高于同期银行储蓄存款利息，以利于投资者购买国债。但不要过高于银行储蓄存款利率，否则形成存款“大搬家”。
　　3、 *** 的信用状况。一般情况下，由于 *** 信誉高于证券市场私人买卖证券信誉，所以在 *** 信誉高的情况下，国债利率适当低于金融市场平均利率水平。但如果 *** 信誉不佳，就必须提高国债利率，才能保证国债顺利发行。
　　4、社会资金供求状况。当社会资金供应充足，国债利率即可降低；当社会资金供应紧张，国债利率必须相应提高。否则，前者可能导致国家额外的利息支付；后者可能导致国债发行不顺利。

　　国债是一个特殊的财政范畴。它首先是一种非经常性财政收入。因为发行国债实际上是筹集资金，意味着 *** 可支配资金的增加。但是，国债的发行必须遵循信用原则：即有借有还。债券或借款到期不仅要还本，而且还要支付一定的利息。国债具有偿还性，是一种预期的财政支出，这一特点和无偿性的税收是不同的。国债还具有认购上的自愿性，除极少数强制国债外，人们是否认购、认购多少，完全由自己决定，这也与强制课征的税收明显不同。

二：十年期国债利率走势图

可以通过中国债券信息网，查看国债收益率曲线以查看十年期国债收益率。步骤为：

【1】在浏览器中搜索“中国债券信息网”，随后打开“中国债券信息网——中央结算公司”。

【2】在上方栏目中找到“中债数据”，将鼠标悬浮在其上，在下方弹出的选项中选择“中债价格产品”

【3】进入相关页面后，首页的曲线便是国债收益率曲线，其中横轴为时间，纵轴为收益率，找到10年对应的收益率曲线即可。

三：十年期国债利率2023

4月12日中金所10年期国债期货主力合约盘中一度创出年内新高。市场人士表示，当前国内通胀压力较低，但二季度经济复苏斜率或有所回落，同时流动性将维持宽松，预计短期债市整体仍然处于震荡偏强格局。

此外，降息预期或为债市提供进一步上行空间。

降息预期下债市表现偏强

从机构现券交易数据来看，4月以来理财、保险、农商行对政策性金融债以及存单的购买增加，跨季后债市配置盘表现强劲。

申万宏源首席债券分析师孟祥娟指出，4月第一周债市继续表现偏强，仍然处于对利空钝化的状态，虽然风险偏好明显回升，但对债市影响有限，尤其是周五降息预期发酵、债市明显走强，信用债表现仍强于利率债，长久期城投债和短久期二级资本债收益率均明显下行。

她还表示，债市降息预期再起，债市收益率普遍下行，国债期货表现较强，债市降息预期发酵的起因是银行存款利率下调，进而带动降息预期发酵，从市场交易降息预期来看，目前债市情绪较为积极，降息预期仍然偏强，但综合因素来看，短期内降息的概率不大。

她解释称，2022年LPR（贷款市场报价利率）大幅下调，企业融资成本已降至历史低位，2023年信贷投放表现也较为强劲，央行降息的必要性不大；另外当前核心CPI（居民消费价格指数）和服务价格处于上行通道，央行也需要考虑通胀升温的可能性。因此10年国债收益率2.85%仍然属于安全边际不足的位置，需要

方正证券固收首席分析师张伟指出，当前债市杠杆率、久期分位数均处于2020年以来的高位，等级利差分位数处于2020年以来低位。并且债券整体估值水平处于40%左右分位数水平。因而债市做多交易拥挤度已经较高。

而30年国债换手率尚未处于高位水平，债券一级市场认购也较为平稳，因而债市做多情绪尚未过热。预计10年国债利率在2.8%-2.95%之间震荡。10年国债目前处于震荡区间下沿，并且做多交易已经较为拥挤，因而债市上涨空间不大。

国债市场压力将逐步显现

债市杠杆率处于历史高位

市场人士表示，当下债市杠杆率处于历史高位。高杠杆对资金面波动更为敏感，因而需要

信达证券固收首席分析师李一爽指出，二季度资金面的情况相对于一季度将有所缓解，但DR007（银行间存款类金融机构以利率债为质押的7天期回购利率）均值仍在2%左右，R007（全市场机构的加权平均回购利率）均值在2.15%-2.2%之间，隔夜利率中枢在1.9%-2%之间，在税期等外生因素扰动较大时仍然存在一定的波动。

招商证券固收团队表示，4月税期压力环比上升，预计月中附近资金利率波动有所加大，但总体上4月资金缺口不太大，资金面有望延续平稳偏宽松的状态运行。

方正中期期货研究团队认为，当前国内物价数据低于预期，总体物价保持在温和区间，暂不会对货币政策形成制约。3月份央行降准后，预计总量性货币政策空间进一步收窄，年内将更加倚重结构性货币政策工具对实体经济的精准支持。

总体来看，短期政策宽松对国债市场有一定支撑作用，但在国内经济修复过程中，市场收益率继续回落空间有限，随着国内信用条件好转，国内利率周期已经由收益率下行阶段进入上行阶段，国债市场压力也将逐步显现。

海外方面，3月份海外宏观环境迅速变化，硅谷银行破产引发市场担忧，美欧央行此前快速加息导致系统性风险显现，海外宏观环境出现重大转折。随着海外宏观环境出现重大转折，直接影响海外央行货币政策，预计本轮美联储加息已至终点的概率较大，美元指数与美债收益率近期大幅回落，中美利差倒挂情况有所缓和，国债市场避险需求将有所提升。

新京报贝壳财经

校对 柳宝庆